Short Reads

Europese winstbelasting 2.0

Europese winstbelasting 2.0

Europese winstbelasting 2.0

07.12.2016 NL law

Op 25 oktober 2016 heeft de Europese Commissie een corporate tax reform package gepubliceerd. Deze plannen zien onder andere op de inwerkingtreding van een Common (Consolidated) Corporate Tax Base (CC(C)TB) – een Europese winstbelasting.

Soortgelijke plannen voor een Europese winstbelasting zijn in 2011 van tafel geveegd. Voor de herlancering wordt de CCCTB nu opgesplitst in twee stappen: eerst een gemeenschappelijke heffingsgrondslag voor de vennootschapsbelasting (CCTB) en vervolgens ook Europese consolidatie (CCCTB).

De CCTB en CCCTB zouden verplicht worden voor grote multinationals met een omzet van meer dan 750 miljoen euro. Deelname voor ondernemingen met een lagere omzet is optioneel.

Eigen vermogen

De CCTB moet vennootschappen onder andere aanmoedigen hun activiteiten met eigen vermogen te gaan financieren – de aftrek van rentekosten wordt beperkt terwijl de kosten van eigen vermogen juist gedeeltelijk in aftrek komen. Het verminderen van het fiscale voordeel van schuldfinanciering zal mogelijk de vraag naar vreemd vermogen doen afnemen en die van eigen vermogen doen toenemen. Dit kan van belang zijn voor de investeringsstrategieën van hedge- en beleggingsfondsen. Verder voorziet de CCTB in fiscale stimuleringsmaatregelen om innovatie te bevorderen.

Onder de CCCTB zal de belastbare winst van een multinational in de EU worden vastgesteld door de lidstaat waarin het hoofdkantoor gevestigd is. Die geconsolideerde winst wordt vervolgens aan de hand van een verdeelsleutel toegerekend aan de lidstaten waarin de multinational actief is. De lidstaten mogen wel nog hun eigen vennootschapsbelastingtarieven bepalen.

Nederland

Nederland heeft recentelijk aangegeven geen voorstander te zijn van deze plannen van de Europese Commissie. Het kabinet acht de harmonisatie en vergaande beperking van de Nederlandse beleidsvrijheid ongewenst.

Daarnaast is het de vraag of de CCCTB wel een 'gelijk' speelveld creëert. De huidige samenstelling van de verdeelsleutel (omzet, materiële vaste activa en arbeid) zorgt er namelijk voor dat lidstaten met een grote, conventionele industrie meer winst toebedeeld krijgen dan lidstaten met een grote (financiële) dienstensector en innovatieve bedrijven. De verdeelsleutel in zijn huidige vorm pakt derhalve nadelig uit voor Nederland. De uiteindelijke samenstelling van deze verdeelsleutel kan het effectieve belastingtarief van een onderneming wijzigen (als gevolg van het tarief van de lidstaat waar de meeste winst aan wordt gealloceerd) en dus ook de winst die overblijft voor investeerders, iets waar beleggingsfondsen ook rekening mee zullen houden.

Verwachting

Implementatie van deze richtlijnen vereist unanimiteit van alle 28 lidstaten. Het is daarom nog maar de vraag of de Europese winstbelasting er gaat komen. Als er overeenstemming wordt bereikt treedt de CCTB-richtlijn in werking op 1 januari 2019 en de CCCTB-richtlijn op 1 januari 2021.

Als er geen unanimiteit wordt bereikt is het ook nog mogelijk dat een kleinere groep lidstaten als kopgroep samen zal proberen hun heffingsgrondslag te harmoniseren en consolideren. Duitsland en Frankrijk hebben bijvoorbeeld al aangegeven hiervoor open te staan als een Europees akkoord uitblijft. 

Deze column is gepubliceerd op Fondsnieuws.nl

Related news

05.02.2019 NL law
Transitional rules announced for certain Dutch tax acts in case of no deal Brexit

Short Reads - On 4 February 2019, the Dutch State Secretary of Finance sent a letter to the Dutch Parliament announcing transitional rules for Dutch taxes (other than customs legislation) if there will not be a Brexit withdrawal agreement (i.e. a no deal Brexit). The letter includes an outline of the transitional rules.

Read more

07.12.2018 BE law
Virtual Currency Regulation Law Review

Articles - The first edition of the Virtual Currency Regulation Law Review is intended to provide a practical, business-focused analysis of recent legal and regulatory changes and developments, and of their effects, and to look forward at expected trends in the area of virtual currencies on a country-by-country basis.

Read more

04.12.2018 NL law
Fiscale rollercoaster - Column Fondsnieuws

Articles - De ontwikkelingen op het gebied van fiscale wet- en regelgeving volgen elkaar in hoog tempo op. In een column voor Fondsnieuws gaat David de Groot in op de ontwikkelingen die relevant zijn voor beleggingsfondsen, waaronder (de afschaffing van) de dividendbelasting, het MLI, ATAD 1 en ATAD 2.

Read more

28.01.2019 LU law
The Grand Duchy of Luxembourg implements the Register of Beneficial Owners Law

Articles - The Grand Duchy of Luxembourg has fulfilled its European obligations in the fight against money laundering and the financing of terrorism by transposing Directive 2015/849 of 20 May 2015 (also known as the 4th EU AML Directive) into national law with the brand new Law of 13 January 2019 (the RBE Law). Below is an overview of the important disclosure obligations that will soon apply to a wide range of Luxembourg entities.

Read more

27.11.2018 NL law
Tax Alert: State Secretary of Finance announces main features of the revised Dutch tax ruling practice

Short Reads - In his letter of 22 November 2018 (the “Letter”), the Dutch State Secretary of Finance outlines the revised Dutch ruling practice for tax rulings with an international character (“international tax rulings”), aimed to become effective as from 1 July 2019.

Read more

Our website uses cookies: third party analytics cookies to best adapt our website to your needs & cookies to enable social media functionalities. For more information on the use of cookies, please check our Privacy and Cookie Policy. Please note that you can change your cookie opt-ins at any time via your browser settings.

Privacy – en cookieverklaring